大和發表研究報告指,百度(09888.HK) -6.700 (-6.939%) 沽空 $11.54億; 比率 31.355% 第三季核心經營利潤率勝於預期,惟已大致被愛奇藝較預期弱的經營利潤率所抵銷。雖然第三季因短期個人雲業務調整而導致雲業務增長溫和,但相信第四季雲業務收入將加快增長,相關邊際利潤將在未來數季持續擴大。
大和表示,由於百度未來幾個季度的廣告業務復甦有限,下調集團2024至26年的收入預測0.1至0.4%,每股盈測則降0至3%,目標價由128元下調至115元,重申「買入」評級。(sl/u)(港股報價延遲最少十五分鐘。沽空資料截至 2025-02-17 16:25。)
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